银行为何密集发行大额存单
近期，多家银行密集发布大额存单发行公告。甚至还有多家民营银行推出的大额存单，利率超2%。
2025年09月18日
字数：2306
本报综合报道 随着2025年三季度末的临近，银行业再度进入了揽储的高峰期。
9月13日下午，交通银行山东省分行通过微信公众号发布消息，推出1年期利率1.40%、3年期利率1.65%的大额存单产品，起存金额20万元。另外，还有邮储银行、大连银行等近十家银行机构密集发布大额存单发行公告，最高年利率已接近2%。
甚至还有多家民营银行推出的大额存单，利率超2%。不过，这类产品普遍存在额度有限、很快售罄的情况。
在近期举办的上市银行2025年中期业绩会上，有多家银行高管明确表示，在净息差压力下，将严控甚至停止大额存单的发行。那么，为何近期会有多家银行密集发布相对高利率的大额存单产品？
高利率大额存单密集发行
近期，多家银行密集发布大额存单发行公告。
从头部银行情况来看，无论是国有大行还是股份制银行，近期在售大额存单的年利率普遍处于1%至1.8%区间。例如，9月13日，交通银行山东省分行在官方微信号发布“‘薪’之所向，富足永享”的大额存单产品广告，其中提到，该款大额存单1年期利率1.4%、3年期利率1.65%，20万元起售，销售时间为9月1日至9月30日。
交行山东省分行的做法并非孤例。9月12日晚间，吐鲁番邮政微信公众号发布公告称，邮储银行大额存单将于9月26日9点正式发行，1年期利率1.25%，起存金额20万元。
此外，大连银行成都分行也通过微信公众号发布了“16周年庆专属大额存单即将开售”的公告。值得注意的是，该行明确表示，这款三年期大额存单的年利率为1.90%，已接近2%的关键节点。对比来看，目前主流的国有大行、股份行的三年期年化利率普遍低于1.90%。
据不完全统计，近一周来，除了上述国有大行、城商行外，还有江苏银行无锡分行、山西左云农商行、广东华兴银行等多家银行机构通过官方微信号发布了大额存单的“兜售”公告，年利率从1.45%到1.8%不等。
值得注意的是，多家银行高管在2025年中期业绩会上表示，在净息差压力下，将严格控制甚至停止大额存单发行。然而，近期却出现多家银行密集推出相对高利率大额存单产品的现象。
有行业分析师表示，居民存款仍是银行负债的主要组成部分，在监管部门对存贷规模的考核压力下，银行要扩大信贷规模，即使面临净息差压力，也必须重视揽储工作。因此，部分银行尤其是中小银行，阶段性发行高利率大额存单是可以理解的。部分民营银行大额存单利率超2%
在存款利率持续调降背景下，部分中小银行推出的大额存单，利率超2%，备受储户们关注和青睐。
例如，苏商银行官网显示，近期，该行推出2年期、3年期两款大额存单产品，两款产品的认购起点金额均为20万元，年利率分别达2.1%、2.3%。
此外，上海华瑞银行手机银行App显示，该行的18个月期和2年期大额存单，年利率分别为2.3%、2.35%，认购起点同样为20万元，且支持产品转让。不过，两款产品的介绍页面均注明“仅限上海地区购买”，其中18个月期的大额存单已显示“售罄”。
目前，推出较高利率大额存单的银行绝大多数都是中小银行。业内人士表示，中小银行在品牌影响力、客户基础、业务多元化等方面与大型银行存在差距，因此需要通过更高的存款利率来吸引客户。与此同时，中小银行非息收入薄弱，导致业务发展长期依赖于存款增长。
苏商银行特约研究员薛洪言表示，民营银行推出收益率较高的大额存单，本质是市场化竞争策略与精细化运营管理协同作用的结果。作为新兴金融力量，民营银行在品牌认知度、客户基础积累上与传统银行存在差距，通过提供高于行业平均水平的利率，能够精准触达对收益敏感的储户群体，找到与自身业务匹配的客户。
然而，一味以较高的存款利率来吸引客户并非长久之计。短期来看，这一举措吸纳到了存款资金，但未来会增加银行负债成本，加剧银行息差收窄的困境。上海金融与发展实验室主任曾刚表示，中小银行需破除“规模至上”思维，转向强调质量优先和资本节约型发展。
“面对利率和市场波动，中小银行亟须平衡对公、零售和金融市场投资等多元化业务结构，避免过度依赖单一板块。面向‘线上+线下’融合发展，需明确数字化转型的重点领域和路径，加大数据基础设施与科技人才投入，构建统一的数据中台、智能化风控系统和场景运营模式，满足客群差异化需求的同时，充分挖掘客群价值并增强客户黏性。”曾刚说。
成为维护重点客户关系的工具
为何近期会有如此多的银行在发售高利率存款产品呢？
“每到季末，一般来说都到了部分监管指标以时点数据考核银行的时候了。”某上市银行人士表示，9月份多家银行密集发售大额存单，应当和这一因素相关。
季末时，银行面临监管考核的压力，急需通过吸引存款来提高资金的充裕程度。在这样的背景下，多家银行选择密集发售大额存单，以期在考核中取得较好的成绩。
当前，银行业面临的挑战之一是存款搬家现象。由于互联网金融的崛起，许多投资者开始关注高利率存款产品，导致传统银行的存款流失。在此背景下，银行通过推出大额存单，试图留住客户。
某券商银行业分析师表示，居民存款始终占据银行负债的大头，银行机构要想扩张信贷，即便净息差压力巨大，也不得不重视“揽储”工作。因此，一些银行尤其是中小银行，阶段性发行大额存单并给予投资者相对高利率，也是可以理解的。
业内人士指出，尽管当前大额存单的发行频率增加，但其发行方式和目的已发生一定的异化。一方面银行并不愿意支付高额利息，严控大额存单始终是大趋势。另一方面，目前大额存单的发售已经部分“异化”，“出于多重因素的考量，很多银行都不愿意大张旗鼓地宣传这一产品，而是通过线下网点或相对隐私的渠道发售。另外，大额存单也被一些银行看作是维护重点对公客户、私行客户的工具，一般会对一些重点客户进行配售，也当作一种福利”。
未来，银行在大额存单的发行上仍将保持谨慎态度。一方面，银行并不希望支付过高的利息，另一方面，监管政策的不断调整也会影响大额存单的发行策略。
9月13日下午，交通银行山东省分行通过微信公众号发布消息，推出1年期利率1.40%、3年期利率1.65%的大额存单产品，起存金额20万元。另外，还有邮储银行、大连银行等近十家银行机构密集发布大额存单发行公告，最高年利率已接近2%。
甚至还有多家民营银行推出的大额存单，利率超2%。不过，这类产品普遍存在额度有限、很快售罄的情况。
在近期举办的上市银行2025年中期业绩会上，有多家银行高管明确表示，在净息差压力下，将严控甚至停止大额存单的发行。那么，为何近期会有多家银行密集发布相对高利率的大额存单产品？
高利率大额存单密集发行
近期，多家银行密集发布大额存单发行公告。
从头部银行情况来看，无论是国有大行还是股份制银行，近期在售大额存单的年利率普遍处于1%至1.8%区间。例如，9月13日，交通银行山东省分行在官方微信号发布“‘薪’之所向，富足永享”的大额存单产品广告，其中提到，该款大额存单1年期利率1.4%、3年期利率1.65%，20万元起售，销售时间为9月1日至9月30日。
交行山东省分行的做法并非孤例。9月12日晚间，吐鲁番邮政微信公众号发布公告称，邮储银行大额存单将于9月26日9点正式发行，1年期利率1.25%，起存金额20万元。
此外，大连银行成都分行也通过微信公众号发布了“16周年庆专属大额存单即将开售”的公告。值得注意的是，该行明确表示，这款三年期大额存单的年利率为1.90%，已接近2%的关键节点。对比来看，目前主流的国有大行、股份行的三年期年化利率普遍低于1.90%。
据不完全统计，近一周来，除了上述国有大行、城商行外，还有江苏银行无锡分行、山西左云农商行、广东华兴银行等多家银行机构通过官方微信号发布了大额存单的“兜售”公告，年利率从1.45%到1.8%不等。
值得注意的是，多家银行高管在2025年中期业绩会上表示，在净息差压力下，将严格控制甚至停止大额存单发行。然而，近期却出现多家银行密集推出相对高利率大额存单产品的现象。
有行业分析师表示，居民存款仍是银行负债的主要组成部分，在监管部门对存贷规模的考核压力下，银行要扩大信贷规模，即使面临净息差压力，也必须重视揽储工作。因此，部分银行尤其是中小银行，阶段性发行高利率大额存单是可以理解的。部分民营银行大额存单利率超2%
在存款利率持续调降背景下，部分中小银行推出的大额存单，利率超2%，备受储户们关注和青睐。
例如，苏商银行官网显示，近期，该行推出2年期、3年期两款大额存单产品，两款产品的认购起点金额均为20万元，年利率分别达2.1%、2.3%。
此外，上海华瑞银行手机银行App显示，该行的18个月期和2年期大额存单，年利率分别为2.3%、2.35%，认购起点同样为20万元，且支持产品转让。不过，两款产品的介绍页面均注明“仅限上海地区购买”，其中18个月期的大额存单已显示“售罄”。
目前，推出较高利率大额存单的银行绝大多数都是中小银行。业内人士表示，中小银行在品牌影响力、客户基础、业务多元化等方面与大型银行存在差距，因此需要通过更高的存款利率来吸引客户。与此同时，中小银行非息收入薄弱，导致业务发展长期依赖于存款增长。
苏商银行特约研究员薛洪言表示，民营银行推出收益率较高的大额存单，本质是市场化竞争策略与精细化运营管理协同作用的结果。作为新兴金融力量，民营银行在品牌认知度、客户基础积累上与传统银行存在差距，通过提供高于行业平均水平的利率，能够精准触达对收益敏感的储户群体，找到与自身业务匹配的客户。
然而，一味以较高的存款利率来吸引客户并非长久之计。短期来看，这一举措吸纳到了存款资金，但未来会增加银行负债成本，加剧银行息差收窄的困境。上海金融与发展实验室主任曾刚表示，中小银行需破除“规模至上”思维，转向强调质量优先和资本节约型发展。
“面对利率和市场波动，中小银行亟须平衡对公、零售和金融市场投资等多元化业务结构，避免过度依赖单一板块。面向‘线上+线下’融合发展，需明确数字化转型的重点领域和路径，加大数据基础设施与科技人才投入，构建统一的数据中台、智能化风控系统和场景运营模式，满足客群差异化需求的同时，充分挖掘客群价值并增强客户黏性。”曾刚说。
成为维护重点客户关系的工具
为何近期会有如此多的银行在发售高利率存款产品呢？
“每到季末，一般来说都到了部分监管指标以时点数据考核银行的时候了。”某上市银行人士表示，9月份多家银行密集发售大额存单，应当和这一因素相关。
季末时，银行面临监管考核的压力，急需通过吸引存款来提高资金的充裕程度。在这样的背景下，多家银行选择密集发售大额存单，以期在考核中取得较好的成绩。
当前，银行业面临的挑战之一是存款搬家现象。由于互联网金融的崛起，许多投资者开始关注高利率存款产品，导致传统银行的存款流失。在此背景下，银行通过推出大额存单，试图留住客户。
某券商银行业分析师表示，居民存款始终占据银行负债的大头，银行机构要想扩张信贷，即便净息差压力巨大，也不得不重视“揽储”工作。因此，一些银行尤其是中小银行，阶段性发行大额存单并给予投资者相对高利率，也是可以理解的。
业内人士指出，尽管当前大额存单的发行频率增加，但其发行方式和目的已发生一定的异化。一方面银行并不愿意支付高额利息，严控大额存单始终是大趋势。另一方面，目前大额存单的发售已经部分“异化”，“出于多重因素的考量，很多银行都不愿意大张旗鼓地宣传这一产品，而是通过线下网点或相对隐私的渠道发售。另外，大额存单也被一些银行看作是维护重点对公客户、私行客户的工具，一般会对一些重点客户进行配售，也当作一种福利”。
未来，银行在大额存单的发行上仍将保持谨慎态度。一方面，银行并不希望支付过高的利息，另一方面，监管政策的不断调整也会影响大额存单的发行策略。
